BLACKROCK: A EMPRESA QUE CONTROLA TUDO QUE VOCÊ CONHECE | A HISTÓRIA DA BLACKROCK

com a empresa você considera mais poderosa do mundo hoje capaz de influenciar a política econômica do planeta e gerar trilhões de dólares Talvez você tenha respondido o Google meta Apple Amazon ou Tesla porém existe uma outra empresa capaz de controlar não só essas companhias citadas como também capaz de moldar um cenário financeiro e de investimento Mundial inclusive auxiliando o Governo dos Estados Unidos estamos falando da Black Rock uma empresa gigantesca de Finanças liderada Por Um Bilionário chamado Larry fink considerado um dos homens mais poderosos do mundo e Por que essa empresa é considerada tão poderosa isso se dá pelo fato de que ela é dona das maiores empresas do mundo é muito provável que nesse momento você esteja usando alguma roupa de uma de suas marcas ou então consumindo algum produto de uma de suas empresas Ou até mesmo tem assistido um filme de um de seus estudos ele está em todo lugar sem que ninguém perceba ou conheça seu nome Popular mercados financeiros campanhas ambientais e até eleições governamentais apesar de todo o seu poder o público geral praticamente nunca ouviu falar de Larry think e muito sequer conhecem a Black Rock isso se deve ao fato de Larry ser bem inteligente e preferir deixar as coisas mais escondidas ele está 33 anos transformando a Black Rock na maior administradora de ativos do mundo com mais de nove trilhões de dólares sobre sua gestão atualmente os clientes dessa empresa inclui desde aposentados comuns até bancos centrais faculdades e grandes empresas como Facebook Apple e Google no Brasil corporações como Ambev Itaú Bradesco Vale JBS também estão sobre influência da Black Rock no entanto antes de explicar melhor sobre essa companhia vamos conhecer seu líder [Música] [Aplausos] sim que nasceu no ano de 1952 na Califórnia sua mãe era professora enquanto seu pai era proprietário de uma loja de calçados se formou em Ciência Política pela faculdade da Califórnia em 1974 e concluiu o seu MBA pela mesma faculdade em 76 ainda nesse ano ele deu início a sua trajetória no mercado financeiro recebendo propostas dos maiores bancos de investimentos dos Estados Unidos no entanto fim que decidiu fazer parte da equipe da first Boston uma das diversas instituições financeiras que surgiram após a crise de 1929 durante o período em que trabalhou lá fim que participou da criação de uma das maiores inovações do mercado financeiro basicamente eles alteraram a forma de fazer um empréstimo imobiliário até a década de 70 os bancos assumiam todo o risco no financiamento de um imóvel após a mudança a pessoa que solicitava um financiamento de pagador o banco concediu empréstimo Esse contrato era vendido em seguida para um banco de investimento o Banco de Investimentos por sua vez juntava diversos contratos de empréstimos em um pacote e vendia para outros investidores Que assumiam risco e ganhavam muito dinheiro enquanto as pessoas seguissem pagando seus empréstimos por conta da sua participação na criação desse novo modelo e por sua ambição fim que subiu muito rápido de cargo na first Boston se tornando o diretor administrativo mais jovem da empresa e uma espécie de Lenda em Wall Street com apenas 31 anos de idade na época muitos até pensaram que um dia ele viria dirigir a empresa ele ajudou a adicionar cerca de 1 bilhão de Dólares em ativo na first Boston ele queria ser importante era ambicioso com opinião forte e era extremamente inteligente porém mesmo assim que cometeu um dos maiores erros da sua carreira no ano de 1986 ele acabou perdendo cerca de 100 milhões de dólares da first Boston e junto com esse prejuízo acabou perdendo todo o seu prestígio [Música] apesar de toda a dedicação que teve pela empresa sua reputação ficou tão ruim a ponto de ser uns colegas de trabalho se recusarem a conversar com ele ficando totalmente excluído na empresa quem via essa situação de Fora acreditava que esse seria o fim de sua carreira que não teria como ele se recuperar principalmente por conta do mercado financeiro ser extremamente competitivo ele ainda se Manteve na empresa por mais dois anos até que foi forçado a sair da companhia e prometeu para ele mesmo que nunca mais iria se encontrar em uma posição em que não entendesse os riscos que estava correndo pois o motivo pelo prejuízo de 100 milhões de dólares que ele causou Foi por conta do seu desconhecimento dos riscos envolvidos naquela operação não tinha infraestrutura necessária para realizar operações daquela magnitude naquela época o mercado financeiro não tinha tanto conhecimento quando o assunto era gerenciamento de risco então em 1988 com 35 anos Léo estava decidido a reiniciar sua carreira junto com seu sócio investidor bilionário Stefan schwardman eles fundaram a black Stone uma gestora de investimento eles iniciaram a companhia com investimento de 5 milhões de dólares em 1993 já tinham mais de 20 bilhões de dólares sobre gestão a ideia por trás da Black Stone era entregar para seus clientes a melhor gestão de riscos possível seus clientes variavam desde investidores até mesmo governo de alguns países o princípio da Black Stone era não entrar em negócios e não possui sem Total conhecimento dos riscos envolvidos em determinado a operação esse estilo trouxe bastante sucesso para Black Stone entretanto em uma briga de égua e poder Léo e Stefan tiveram alguns desentendimentos e resolveram cada um seguir seu caminho em 1994 a partir daqui vamos conhecer mais sobre essa empresa e o motivo dela ter o controle do mundo [Música] [Aplausos] assim que fundou a Black Rock a empresa cresceu em um ritmo impressionante em pouco tempo a Black Rock já era uma das maiores de Wall Street Larry fink tinha uma capacidade impressionante de multiplicar dinheiro e isso era suficiente para fazer os investidores depositarem seu capital na Black Rock o sucesso era tanto que em 1999 5 anos após fundar a empresa a Black Rock abriu seu capital por 375 milhões de dólares e em 2004 fez uma fusão com banco norte-americano chamado Mary link acrescentando o meio trilhão de Dólares aos ativos da Black Rock além disso em 2009 a empresa adquiriu a divisão de investimentos da barclay um dos bancos mais tradicionais do mundo por mais de 13 Bilhões de Dólares a Black Rock já era uma das cinco maiores empresas de gestão de ativos do mundo no entanto isso era Apenas o Começo E ela iria se tornar ainda mais poderosa uma das razões que fez a só que tem mais poder e mais controle sobre o mundo foi a crise financeira global de 2008 a maior crise enfrentada pelo mundo desde a Grande Depressão de 1929 a crise financeira de 2008 ocorreu devido a uma boa Imobiliária dos Estados Unidos causada pelo aumento nos valores Imobiliários que não foi acompanhado por um aumento de renda da população Mas qual foi o motivo da crise lembra que no começo do vídeo eu expliquei sobre o modelo novo de empréstimo imobiliário que Léo e ajudou a criar então Teoricamente os bancos só faziam empréstimos para clientes considerados bons pagadores porém não foi isso que aconteceu qualquer pessoa conseguia financiamento imobiliário sem questionamento dos seus bancos ou seja os bancos de investimentos misturavam os contratos de bons pagadores com os contratos de alto risco e os vendiam para os investidores o problema se deu quando juros dos empréstimos começaram a ficar muito altos e como Muitas pessoas não tinham dinheiro e mesmo assim receberam empréstimo do Banco ela simplesmente não conseguiam mais pagar as parcelas e os bancos não tinham mais dinheiro para realizar suas operações dando início à crise um dos efeitos da crise foi a falência do banco lei mambres um dos bancos americanos mais tradicionais nesse momento a falência desse banco Foi catastrófica pois poderia ocorrer um Efeito Dominó levando a falência todo o sistema financeiro americano e Global Pois todos os bancos compram e vendem dívidas entre si o feed o sistema de reserva federal americano foi obrigado a intervir para salvar os próprios bancos que causaram essa crise porém o feed não conseguiria resolver isso sozinho e quem vocês acham que eles chamaram para ajudar e gerenciar essa crise isso mesmo a Black Rock pois quem seria a melhor pessoa para ajudar a conter uma crise gerada por um novo modelo de empréstimo exatamente a pessoa que ajudou a criar esse modelo da sua carreira teve uma ótima relação com o governo americano muitos oficiais do governo foram seus colegas durante da faculdade e muitos dos seus funcionários já haviam trabalhado no feed a relação profunda entre a Black Rock e o Governo dos Estados Unidos ocorre desde a sua Fundação uma grande quantidade de contratos governamentais foi entregue a Black Rock totalizando mais de 200 milhões de dólares Esses contratos permaneceram confidenciais por vários meses e muitos deles permanecem desconhecidos pelo público até uns dias de hoje a Black Rock desempenhou um papel crucial na liquidação de dívidas de centenas de Bilhões de Dólares de diversos bancos dos Estados Unidos Isso inclui o auxílio de 301 Bilhões de Dólares ao City group e 180 Bilhões de Dólares ao América International group um aspecto curioso nessa história que além da submissão do feed aos comandos de Larry enfim e seus analistas a Black Rock estava disposta a assumir Esses contratos governamentais mesmo sem receber um centavo pelo seu trabalho Léo estava mais poderoso do que nunca ele deixou de ser motivo de chacota para se tornar o elo entre Wall Street e Washington ele sempre quis ser importante e agora era muito mais importante do que um dia sonhou a Black Rock se tornou quase um governo paralelo das Finanças nunca antes outra companhia privada teve tanto poder e autonomia dentro do feed a Black Rock ditou a atuação do mais importante Banco Central do planeta a fim de solucionar a segunda maior crise econômica da história [Música] e não parou por aí em 2020 o mundo passou por uma das maiores crises de saúde pública e isso só e afirmou o poder da Black Rock dentro do governo americano a bolsa de valores teve uma queda brusca no mercado de mais de 30%, porém os bancos centrais interviram mais rápido possível E mais uma vez a Black Rock socorreu tanto aos Street quanto o governo o feed contratou a empresa para ajudar a resgatar outras companhias que estavam com muita dívidas ou que precisavam de empréstimo para se manterem a Black Rock estabilizou e acalmou o mercado novamente e o feed pela primeira vez passou a comprar dívidas das empresas no entanto esse pesadelo vivido em 2020 se Estendeu por mais dois anos e durante todo esse tempo a Black Rock esteve lá aconselhando e guiando as decisões do principal Banco Central existente em um dos momentos mais delicados que o mundo passou recentemente isso só comprovou que de fato a Black Rock entre 2018 e 2019 surgiram algumas polêmicas envolvendo a empresa e diversas pessoas fizeram uma petição contra Black Rock por estar entre os principais acionistas de empresas produtoras de petrónica vão mas de acordo com Larry a Black Rock está se esforçando para investir mais em questões ambientais sociais e sustentáveis uma das medidas adotadas foi a parceria com investidores ativistas e o apoio a uma resolução que basicamente forçava a exomobil a levar a sério a questão das mudanças climáticas o que levou a exom a se comprometer com redução de emissão de carbono a Disney foi outra empresa que passou a estar mais engajada em causas sociais fazendo algumas alterações em seus filmes e personagens nesse mesmo período Larry de forma direta escreveu uma carta dizendo as empresas que elas precisavam contribuir para a sociedade para receber o apoio da Black Rock pois segundo ele companhias públicas e privadas deveriam servir um propósito social e não visaram exclusivamente o lucro desde 2012 Larry fink publico uma carta anual auxos e dessa vez não foi diferente ele deu um ultimato ao mercado dizendo que as empresas que não se submetessem ao esg que eu já vou explicar o que é não receber nenhum investimentos de sua empresa e seria um boicotadas pela Black Rock as empresas não tiveram coragem de ignorar o recado de uma das companhias mais poderosas do mundo ainda mais quando ela possui poder de voto nas maiores e mais importantes empresas do planeta esse impulso para o investimento sustentável é um dos principais motivos pelos quais você vê tantas empresas engajadas em causas sociais e ambientais se você hoje quiser investir em uma empresa ela terá uma pontuação SG que é uma sigla em inglês que significa que corresponde às práticas ambientais sociais e de governança de uma organização ou seja se a empresa possui uma pontuação mais alta ela é mais passível de investimento e é muito interessante ver como os grandes investidores estão se afastando de qualquer coisa que não tenha a classificação SG correta Outro ponto que faz a Black Rock ser uma empresa tão poderosa e que se diferencia das outras é a sua plataforma de software Léo e fink por conta do trauma de perder os 100 milhões de dólares lá no começo da carreira investiu fortemente em Tecnologias para minimizar os riscos das operações a Black Rock possui a melhor infraestrutura do mercado eles criaram um Aladim um supercomputador que eles usam para seus clientes o Aladim é uma rede de 5.000 computadores que a Black Rock usa para monitorar milhões de negociações e analisar as carteiras de seus clientes 24 horas por dia para realizar a análise de risco além desse sistema a empresa possui um time de Engenheiros matemáticos estatísticos analistas e programadores que monitoram as operações do mercado financeiro além disso esse sistema é capaz de rodar centenas de milhares de simulações todos os dias conseguindo prever com extrema precisão cada movimentação no mercado colocando seus clientes sempre na melhor posição possível mas para que eles possam oferecer esse serviço é necessário que tenham acesso a dados confidenciais de bancos seguradoras fundos de pensão entre outros dados em 2020 o Aladim administrava mais de 21 trilhões de dólares um pouco mais que o PIB americano no ano de 2020 O que significa que a Black Rock está de olho no equivalente a pelo menos 10% de todas as ações e títulos do mundo isso é muito poder nas mãos de apenas uma empresa disso [Música] [Aplausos] atualmente a Black Rock oferece basicamente três produtos é através deles que a Black Rock ganha muito dinheiro e exerce o seu poder dentro do mercado seus clientes São donos de ações de diversas empresas tendo 6,20% das ações da Apple 6,70% do meta 6,10% da alfabet e 6,90% da Microsoft isso não implica que a Black Rock detém a propriedade dessas empresas os detentores das ações são os cotistas indivíduos e entidades que adquirem cotas de fundo gerenciados Teoricamente a Black Rock tem Total autonomia para influenciar o curso das principais empresas globais Sem intervenção externa devido ao seu tamanho e poder a participação de 6,10% da Black Rock no Google Pode parecer modesta para um leigo e confere a Black Rock uma influência notável entre os acionistas caso a Black Rock esteja insatisfeita com desempenho de algum diretor do Google por exemplo basta conversar alguns acionistas a convocar em uma assembleia onde o destino desse executivo será decidido como a maioria das empresas de Capital aberto ao redor do mundo muitos investidores minoritários que Estão interessados apenas em dividendos e no valor das ações no mercado provavelmente não participaram da votação A Black Rock precisaria persuadir a Vanguard que também é uma das maiores empresas de gestão de fundo de investimentos e outras gestoras se unirem para substituir ou apoiar outro executivo esse poder de voto concedido a Black Rock é utilizado nas decisões mais importantes em relação à gestão e o futuro de uma empresa além da Black Rock existem outras duas gestoras que são tão grandes e Poderosas quanto a Black Rock são elas a Vanguard que se tem anteriormente elas controlam em média 18,7% das ações de grandes empresas como Apple Microsoft Amazon Tesla meta Google entre outras ou seja controlam cerca de 15 trilhões de dólares O que equivale a quase 70% do PIB dos Estados Unidos em média Black Rock tem participação em 5 mil empresas de diversos setores está por trás de quase todas as gigantes farmacêuticas como fazer e Johnson e Johnson reforçando o seu poder em todas as áreas apesar de controlar enfim faz tudo em grande parte nas sombras com apenas algumas entrevistas e aparições ocasionais a Black Rock além de possuir ações dessas grandes empresas também foi aprovada pelo governo chinês para criar um fundo mudo na China ela também possui ações em empresas pela Europa no setor de energia petróleo gás transporte alimentos e finanças [Música] situações de empresas que também possuem ações da Black Rock fazendo com que eles estejam em toda a parte e que seja praticamente impossível que um dia eles venham a falir além de ser impossível a falência da Black Rock também é quase impossível que o estado faça alguma regulamentação na empresa pois oficiais do governo que teriam poder de fazer isso estão na folha de pagamento da Black Rock fazendo com que esses políticos se mantenham no poder defendendo os interesses da companhia esta é a Black Rock algum chamam de instituição financeira mais influente do mundo outros consideram o maior banco paralelo existente e talvez a empresa que controla o planeta E apesar disso tudo quando Foi questionado se era verdade que é o homem mais poderoso do setor financeiro ele disse Apenas não me considero poderoso e mesmo após tantos anos Léo e continua tão motivado quanto antes em uma entrevista ele disse Pode parecer muito importante ser visto como um bom ser uma pessoa atenciosa que sempre se mostra Leal no entanto apesar de controlar trilhões de dólares com a Black Rock o patrimônio de Larry Finn quer de cerca de 1 milhão de dólares de acordo com a Forbes 2023 agora depois de saber toda essa história de Larry fink entender a relação da Black Rock com o setor financeiro quero saber a sua opinião você acha que a Black Rock É de fato a dona do mundo quanta influência você acha que ela possui deixa aí nos comentários a opinião de vocês e vamos discutir mais sobre esse assunto com diferentes pontos de vista bom nós vamos ficando por aqui obrigado por ter assistido o vídeo curta Para apoiar o nosso trabalho e se inscreva aqui no nosso canal para não perder nenhum conteúdo sobre histórias de grandes empresas um forte abraço e até a próxima tchau tchau